芯原股份12月27日晚公告，2025年10月1日至2025年12月25日，公司新签订单24.94亿元，较去年第四季度全期大幅增长129.94%，较今年第三季度全期进一步增长56.54%，再创历史单季度新高。从产业链视角看，芯原股份订单大幅攀升可能直接映射AI芯片设计环节活跃度提升，是国产替代加速与算力建设需求的双重驱动，特别是在AI算力建设加速背景下，国产芯片公司对设计服务、IP核及一站式解决方案的需求持续扩大。
近年来，国内政策大力支持芯片的国产替代，国家集成电路产业投资基金三期（注册资本高达3440亿元人民币）助力攻关卡脖子环节，地方政府亦推出专项基金支持芯片研发。
企业层面，2025年，国产AI芯片厂商如华为昇腾、寒武纪、海光信息、以及摩尔线程、沐曦、燧原、壁仞、天数等，均形成了自己的生态。
同时，超节点已成为算力厂商必争之地，英伟达借助芯片、机柜、通信、软件和供应链全方位优势，持续布局推出超节点产品，国内算力厂商受制于制程劣势，选择系统化路线，不断加码超节点，意图实现“弯道追赶”！
展望后市，机构预测，中国的AI芯片市场规模预计将从2024年的1425.37亿元激增至2029年的13367.92亿元。
落脚到A股市场，作为算力的基石，AI芯片的性能直接决定了AI模型的水平乃至未来经济的格局。在AI基建持续投入与自主可控战略重要性日益凸显的双重驱动下，预计国产AI芯片将迎来广阔的市场空间，关注国产AI芯片产业链上各环节龙头企业，有望受益直接受益于国产AI芯片的放量。
